A SoftBank Group (9984. T) concluiu a emissão de US$ 11,1 bilhões em títulos denominados em dólares e euros, com vencimentos entre 3,5 e 7 anos, para consolidar recursos destinados à conclusão da parcela final de US$ 10 bilhões de um compromisso global de US$ 30 bilhões com a O penAI, elevando o investimento total na startup criadora do ChatGPT para US$ 64,6 bilhões.
Estrutura e Condições da O ferta Financeira
A operação, documentada em prospecto oficial divulgado na quarta-feira (23), consistiu na emissão de US$ 1 bilhão em títulos seniores com prazo de 3 anos e meio e taxa de juros de 8,625%, US$ 4,5 bilhões com vencimento em 5 anos e meio e juros de 9,25% e US$ 4,5 bilhões com prazo de 7 anos e meio e taxa de 9,75%, totalizando US$ 10 bilhões em dívida líquida em dólar.
A SoftBank complementou a oferta com duas emissões de títulos seniores denominados em euros: US$ 500 milhões com prazo de quatro anos e rendimento de 7,125% ao ano, e US$ 500 milhões com prazo de seis anos e juros de 8% ao ano, ampliando o capital captado em moeda estrangeira sem exposição cambial direta.
O investimento total na O penAI ultrapassa agora os US$ 64,6 bilhões após a conclusão da última parcela financeira.
Repercussão e Perspectivas Estratégicas
A decisão reforça a estratégia de alavancagem financeira da SoftBank para sustentar sua aposta agressiva na inteligência artificial, apesar da volatilidade dos mercados globais e do elevado custo da dívida senior nos períodos prolongados.
Analistas apontam que a operação expõe a empresa a riscos de refinanciamento futuro em cenários de alta taxa de juros, enquanto gestores da O penAI confirmam que os recursos serão utilizados integralmente para acelerar o desenvolvimento de infraestrutura computacional e expansão comercial do modelo GPT.
